近两年来,在A股结构性行情下,公募基金的赚钱效应进一步凸显。与此同时,诸多基金投资者遭遇了“基金盈利而基民不赚钱”的难题。对此,中欧基金建议普通投资者可以尝试从“优选基金管理人”和“优化投资行为”两个方面入手改善。
进一步来看,投资者想要找到长期业绩稳定优秀的基金产品,首要考虑的是怎样选择基金管理人。在中欧基金看来,值得信赖的基金管理人通常有两大特征:第一,能向投资者提供业绩长期稳定、优秀的基金产品。这就要求基金公司提供的产品业绩要整体优秀,次品率低,并且随着所管规模的增长,产品业绩不会出现大幅波动。这考验的是基金管理人的整体投资研究实力。第二,能始终保持财富管理行业的初心,站在持有人的角度考虑问题,真正地把提升客户盈利体验放在首位。这意味着基金公司不仅谋求自身规模的增加,更重要的是帮助投资者选到合适的产品,例如通过组合投资、投资顾问等模式,帮助他们创造长期投资价值。
除了选好基金管理人,“优化投资行为”对投资者而言同样至关重要。中欧基金表示,投资者提升基金投资盈利体验要做好“三件事”:第一,做到长期持有;第二,进行一定的交叉持有或者组合配置;第三,坚持定投。
同时,当投资者具有一定的投资能力的时候,可以尝试逆向投资,在市场环境不好的时候敢于持有,在市场疯狂贪婪的时候谨慎小心。在投资中,人性的弱点是很难克服的关键点,因此也可以采取定期定额投资的方式。如果能坚持上述“三管齐下”,基金账户收益就有可能更贴近基金产品的净值增长。
此外,对于稳健型投资者来说,“固收+”产品是个不错的选择。“固收+”产品的目的,就是要用最小风险达到目标收益。这类产品讲究用较高确定性(即控制风险)的方式去实现目标收益,非常重视业绩表现的波动情况,致力于给投资者带来小回撤的稳健增长。需要指出的是,“固收+”以债打底,还会根据市场情况,选择性地+股票、可转债、股指期货、打新等投资标的或策略,通过适度参与风险资产投资,力求增强收益,从而实现“稳中有进”。
